Государственный пенсионный инвестиционный фонд (GPIF) Японии, крупнейший в мире пенсионный фонд с активами на общую сумму 1,5 триллиона долларов, официально объявил о своей инициативе по изучению возможностей диверсификации, включая биткоин, наряду с традиционными инвестициями, такими как золото, и более нетрадиционными активами, такими как леса и сельскохозяйственные угодья. Это исследование знаменует собой монументальный потенциальный поворот в инвестиционной стратегии фонда, традиционно связанного с более консервативными классами активов.
Японский GPIF ищет информацию о биткоин
Согласно отчету Bloomberg от 19 марта 2024 года, GPIF находится на начальном этапе этого исследования, концентрируясь на этапе запроса информации, а не сигнализируя о скором расширении своего инвестиционного портфеля. В настоящее время фонд диверсифицирует свои активы по широкому спектру активов, включая внутренние и международные акции и облигации, инфраструктуру и недвижимость. Поскольку на конец декабря 2023 года активы под управлением оценивались примерно в 225 триллионов иен, интерес GPIF к биткоину и другим неликвидным активам подчеркивает заметный сдвиг в сторону расширения его инвестиционных возможностей.
В GPIF заявили: «Помимо базовых знаний об активах, предназначенных для предоставления информации, мы также ищем информацию о том, как зарубежные пенсионные фонды включают их в свои портфели и реальные инвестиционные проекты». Это отражает методический подход к пониманию потенциальных преимуществ и рисков, связанных с диверсификацией в менее традиционные и более волатильные классы активов, такие как Биткоин.
В последние годы GPIF активно стремился повысить сложность и разнообразие своего портфеля. «С осени 2022 года в общей сложности было выбрано 56 активных фондов в акциях Северной Америки, развитых стран и Японии», — отметили в GPIF, подчеркнув свои постоянные усилия по совершенствованию своих инвестиционных стратегий. Включение Биткоина и других нетрадиционных активов станет дальнейшим шагом в этих усилиях по диверсификации.
Однако в GPIF осторожно отметили: «Это объявление представляет собой запрос на информацию и не указывает на то, что компания будет расширять свои инвестиционные цели в будущем». В этом заявлении поясняется, что любое решение о включении Биткоина или других предлагаемых активов в свою инвестиционную стратегию будет зависеть от результатов текущего этапа исследований.
Этот шаг GPIF происходит на фоне более широких нормативных изменений в Японии в отношении инвестиций в биткоин и криптовалюты. Всего за месяц до этого объявления администрация Японии во главе с премьер-министром Фумио Кисидой приняла решение разрешить инвестиционным фондам напрямую хранить биткоин и другие криптовалюты. «В законопроекте говорится, что «будут приняты меры по добавлению криптовалютных активов в список активов, которые могут быть приобретены и сохранены инвестиционными товариществами с ограниченной ответственностью», — говорится в заявлении Министерства экономики, торговли и промышленности.
Исследование GPIF биткоина и альтернативных активов не только подчеркивает растущий институциональный интерес к биткоину, но также соответствует достижениям японского регулирования, направленным на интеграцию цифровых активов в экономическую структуру страны. Потенциальное включение Биткоина в крупнейший в мире пенсионный фонд станет огромной новостью и может иметь последствия для других стран и их инвестиционных стратегий.
На момент публикации BTC торговался на уровне $64 589.
Цена биткоина, 4-часовой график |Источник: BTCUSD на TradingView.com.
