криптовалютна біржа Coinbase Global запустила іпотечну структуру з Better Home & Finance, яка дозволяє кваліфікованим позичальникам заставляти цифрові активи, що зберігаються на рахунках Coinbase, для фінансування початкових платежів за стандартними іпотечними кредитами, розробленими відповідно до вказівок Fannie Mae.
Відповідно до Coinbase, ця структура дозволяє позичальникам заставити цифрові активи, такі як біткойн (BTC) або USDC (USDC), як заставу для окремої позики, яка використовується для фінансування початкового внеску, тоді як основна іпотека залишається стандартною позикою, забезпеченою Fannie Mae. Краще буде оформлювати та обслуговувати іпотечні кредити.
Після впровадження нова розробка може ознаменувати зміну способів використання криптовалютних активів у фінансуванні житла в США, розширюючи їхню роль від кваліфікованих активів у андеррайтингу до більш прямого компонента іпотечного фінансування.
Ця новина слідує за попередніми регуляторними сигналами щодо інтеграції криптовалюти в іпотечні системи. У червні Федеральне агентство з фінансування житлового будівництва США доручило Fannie Mae і Freddie Mac підготувати пропозиції щодо визнання криптовалюти як активу в оцінці іпотечного ризику без необхідності конвертації в долари США.
Він також спирається на низку розробок щодо інтеграції криптовалюти в кредитування житла, причому такі кредитори, як Newrez і Rate, нещодавно визнали криптовалютні авуари в андеррайтингу, що свідчить про ширший поштовх до впровадження криптовалюти в іпотечний пакет.
Cointelegraph звернувся до Fannie Mae за додатковою інформацією, але не отримав відповіді до публікації.
Застава криптовалюти для початкових платежів пов’язана з додатковими ризиками
За даними Coinbase, позичальники брали б стандартну іпотеку, використовуючи окрему позику під заставу криптовалюти для покриття початкового внеску.
Така установка дозволяє покупцям зберегти доступ до цифрових активів, але замінює авансові кошти додатковим боргом.
У Coinbase заявили, що ця модель вводить обмеження, пов’язані із заставними активами, оскільки позичальники не можуть торгувати заставою, поки вона заблокована.
Компанія зазначила, що сама по собі волатильність ринку не викликає маржинальних вимог, доки позичальники продовжують здійснювати платежі, а умови іпотеки залишаються незмінними, коли позика активна.
Модель також вводить нові ризики, пов’язані з заставленими активами. Хоча коливання цін безпосередньо не впливають на іпотеку, вони все одно можуть впливати на ризики позичальника та фінансові рішення з часом.
Кредитори поступово інтегрують криптовалюту в іпотечний андеррайтинг
Нова розробка є наслідком кількох американських кредиторів, які нещодавно включили криптовалютні активи в іпотечні процеси.
17 січня компанія, що обслуговує кредити Newrez, заявила, що дозволить позичальникам використовувати BTC, Ether (ETH), криптовалютні ETF і стейблкойни як кваліфіковані активи в андеррайтингу без необхідності ліквідації.
23 лютого іпотечний кредитор Rate запустив свою програму RateFi, яка дозволяє перевіреним криптовалютним авуарам зараховуватись до резервів і, у деяких випадках, до доходу. Однак позичальники все ще повинні конвертувати свою криптовалюту в готівку для початкових платежів і витрат на закриття.
Екс-конгресмен Райан вважає криптовалюту інструментом для житла
Напередодні розгортання Тернер Райт з Cointelegraph поспілкувався з колишнім представником Огайо Тімом Райаном, членом консультативної ради Coinbase, який зосередився на доступності середнього класу, включаючи житло.
Райан розглядав іпотечне фінансування як практичний реальний випадок використання криптовалюти, стверджуючи, що цифрові активи можуть розблокувати багатство для перших інвесторів і допомогти усунути одну з найбільших перешкод для володіння житлом — початковий внесок.
«У цифрових активах є місце для людей робітничого класу… аж до отримання житла», — сказав Раян. «Побачити переміщення індустрії в… житловий сектор… це справді величезна угода».
Доступність залишається основною проблемою для покупців житла в США. Незважаючи на уповільнення діяльності, пов’язане з низьким запасом і високими ставками по іпотеці, середня ціна на житло все ще перевищувала 405 000 доларів США в четвертому кварталі.
Перший внесок у розмірі 20%, який часто вимагається, щоб уникнути приватного іпотечного страхування, все одно обійдеться покупцям у понад 80 000 доларів США, що зараз може бути менш складним для інвесторів у криптовалюту.
Додаткові звіти Сема Бургі та Тернера Райта.
