Профессор Стэнфордской высшей школы бизнеса говорит, что криптовалюты положат конец непредвиденному риску, который банки в настоящее время получают от депозитов с низкими процентами.
24 октября в интервью университету заслуженный профессор финансов Дин Уиттер Даррел Даффи сказал, что так или иначе криптовалюты могут разрушить бизнес-модель банков в течение следующего десятилетия.
Крупный сбой неизбежен
Профессор Даффи сказал, что общественность не должна вводить в заблуждение относительно относительно низкими уровнями внедрения децентрализованных криптовалют, таких как биткоин (BTC);и при этом они не должны воспринимать откат против Libra Facebook как знак моратория на крупные частные инициативы.
«Будущее наступает, и это будет очень разрушительным для устаревших банков, которые не участвуют в программе», – сказал он.
Будь то в форме стабильной монеты, поддерживаемой долларом, продукта Facebook или цифровой валюты центрального банка, преимущества модели цифровых активов, вероятно, будут означать, что банки потеряют доступ к прибыльным депозитам под низкие проценты в течение десяти лет, сказал он., добавив:
«Новые способы оплаты вызовут усиление конкуренции за депозиты.Если у потребителей есть более быстрые способы оплаты счетов, а торговцы могут получить более быстрый доступ к своим доходам от продаж без необходимости в банке, они не захотят хранить столько денег на счетах, которые платят чрезвычайно низкие проценты ».
Как отмечается в докладе, потребители и предприятия в настоящее время хранят около 14 триллионов долларов в депозитах только в банках США, которые выплачивают в среднем крайне низкую процентную ставку.
Банки в настоящее время платят менее 0,1% процентов по чековым и сберегательным счетам и лишь немного более высокую ставку по годичным депозитным сертификатам.Между тем, сумма, которую банки получают от обычных кредитов овернайт, выросла с 0,3% в 2015 году до более 2% в 2019 году.
Медленные усыновители упадут на обочине
Эта зависимость от депозитных счетов для обработки платежей подавляющим большинством населения обеспечивает банкам огромную прибыль.Кроме того, банки взимают высокие сборы с поставщиков кредитных карт – стоимость, которая в большинстве случаев затем передается потребителю.
Различные модели будущих цифровых валют центрального банка также могут развиваться таким образом, чтобы обойти коммерческие банки, по крайней мере, в части процесса оплаты.
И если усыновление стимулируется частным сектором – как и в случае с Libra, из-за беспрецедентного эффекта масштаба, который он оказывает – это может оказать огромное влияние на статус-кво.
Он утверждал, что нынешняя система не является устойчивой и что технологии, экономика и общественное давление лишат банки контроля над глобальной платежной системой.
«Самые умные банки будут на переднем крае этого, но другие будут неохотно каннибализировать свои очень выгодные франшизы», – сказал он.Тем банкам, которые идут медленно, он предупредил:
«Будущее наступает, и это не хорошо».
